Jetlend объявляет о намерении провести первичное размещение обыкновенных акций (IPO) на СПБ бирже

ПАО «ДжетЛенд Холдинг» (далее – «Компания», «JetLend» или «Платформа», Компания совместно с дочерними обществами – «Группа»), краудлендинговая fintech-платформа №1 в России, объявляет о намерении провести первичное публичное предложение (далее – «IPO» или «Предложение») обыкновенных акций Компании (далее – «Акции») с листингом на СПБ Бирже.Листинг и начало торгов Акциями ожидаются в марте 2025 года. Компания намерена подать заявку на включение акций в некотировальную часть списка ценных бумаг, допущенных к торгам. Таким образом, JetLend может стать первой публичной компанией среди российских представителей индустрии краудлендинга.

Комментарий Романа Хорошева, основателя и генерального директора JetLend:

“Первичное размещение акций на СПБ Бирже станет важнейшим этапом в развитии JetLend. Мы видим высокий потенциал роста рынка краудлендинга в России и стремимся не только укрепить свои позиции лидера, но и привлечь новых инвесторов и заемщиков, заинтересованных в инновационных и справедливых финансовых инструментах. 

Полученные в ходе IPO средства позволят нам вывести риск-модель Платформы на новый уровень,  ускорить развитие технологического стека Платформы, расширить продуктовый портфель краудинвестингом и собственным брокером, а также приступить к реализации “Фабрики IPO”. Мы уверены, что публичный статус откроет перед JetLend невероятные возможности для масштабирования бизнеса”

Предварительные параметры Предложения:

• Компания рассматривает возможность проведения IPO в марте 2025 года;
• Площадкой для размещения была выбрана СПБ Биржа;
• Ожидается, что подавляющую часть Предложения составят Акции, выпущенные в рамках дополнительной эмиссии Компании. Привлеченные Компанией в ходе IPO средства будут использованы для финансирования стратегии дальнейшего роста JetLend, включающей в себя масштабирование бизнеса и наращивание базы пользователей Платформы, технологическое развитие функционала и ключевых сервисов Компании, расширение продуктового портфеля, разработку новых продуктов, а также выход в новые сегменты рынка;
• Помимо привлечения капитала для дальнейшего развития бизнеса, IPO позволит создать ликвидность для Акций на вторичном рынке, реализовать долгосрочную программу мотивации сотрудников, а также повысить узнаваемость Группы среди потенциальных партнеров и клиентов;
• В рамках IPO наряду с Акциями, выпущенными в рамках дополнительной эмиссии, основатели и миноритарные акционеры Компании при необходимости смогут увеличить размер Предложения за счет части принадлежащих им Акций. Это позволит создать дополнительную ликвидность для Акций на вторичном рынке и оптимизировать аллокацию инвесторам;
• После проведения Предложения акционеры-основатели сохранят за собой преобладающую долю в капитале Компании и продолжат управлять Платформой для реализации долгосрочной стратегии развития на растущем и фундаментально привлекательном рынке краудлендинга;
• Ожидается, что по результатам IPO доля Акций Компании в свободном обращении (free-float), с учетом дополнительного выпуска Акций и предложения существующими акционерами принадлежащих им Акций, может составить более 10%;
• На основании договора акционеры-основатели и миноритарные акционеры приняли на себя обязательства, связанные с ограничением на отчуждение Акций ими и аффилированными с ними лицами в течение 180 дней после завершения Предложения. При этом действующие исключения из ограничений на отчуждение (обременение) Акций предусматривают:

1.  любые сделки в отношении Акций, совершаемые акционерами между собой или с банком-организатором во внебиржевом порядке, и 
2.  сделки, направленные на передачу Акций в рамках мотивационной программы;

• Предложение будет доступно для российских физических лиц — квалифицированных инвесторов и неквалифицированных инвесторов, прошедших тестирование, а также для российских институциональных инвесторов. Подать заявку на приобретение Акций будет возможно через ведущих российских брокеров. Технические детали процедуры подачи заявок будут опубликованы позднее.
• Параметры предложения, эмиссионные документы и иная необходимая дополнительная информация будут доступны на официальном сайте Компании по адресу: https://jetlend.ru/investments/ и на странице Компании на сайте ЦРКИ «Интерфакс» по адресу: https://www.e-disclosure.ru/portal/company.aspx?id=39262.

Основные сведения о JetLend

• JetLend – краудлендинговая fintech-платформа №1 в России, предоставляющая своим клиентам комплексное fintech-решение для кредитования малого и среднего предпринимательства (далее – «МСП») напрямую, без финансовых посредников.
• Краудлендинг — метод прямого онлайн-финансирования бизнеса розничными и институциональными инвесторами, прозрачная, технологичная и доступная альтернатива банковскому кредитованию и займам микрофинансовых организаций (далее – «МФО»).
• Операционная компания Группы – ООО «ДжетЛенд» – включена в реестр операторов инвестиционных платформ Банка России.

Отличительными особенностями бизнес-модели JetLend являются:

• Предоставление пользователям исключительно платформенных и сервисных fintech-услуг, связанных с организацией и функционированием инфраструктуры для размещения капитала и привлечения финансирования. Компания не является банком или МФО, не берет на себя кредитный риск ни полностью, ни частично и не предоставляет финансирование с собственного баланса. К JetLend как оператору инвестиционных платформ отсутствуют какие-либо требования по нормативам достаточности капитала.
• Высокая степень масштабируемости бизнеса, предполагающая возможность кратного наращивания базы активных пользователей, а также количества и объема их операций на Платформе без существенных дополнительных вложений в техническую инфраструктуру или основные средства.
• Фокус на высокотехнологичном развитии сервисов Платформы, в том числе с использованием искусственного интеллекта, что позволяет постоянно расширять и улучшать качество доступного пользователям функционала, автоматизировать и ускорять процесс заключения сделок на Платформе, а также непрерывно повышать уровень бесшовности клиентского пути.
• Полная технологическая самодостаточность Компании, основанная на использовании собственных запатентованных разработок (включая риск-модели, модели оптимизации и скоринга заемщиков) и программного обеспечения, без привлечения сторонних вендоров и провайдеров услуг. 
• Модель полностью цифровой платформы, доказавшая свою эффективность на российском рынке финансовых услуг, предполагающая работу без физических офисов или отделений, что позволяет радикально ускорять темпы масштабирования бизнеса, снижать издержки, повышать рентабельность и гибко реагировать на изменения внешней конъюнктуры.

Факторы инвестиционной привлекательности

Динамично растущий сегмент рынка финансирования МСП с огромной емкостью

• По данным Банка России кредитный портфель целевой аудитории Платформы – субъектов МСП на конец 1 пол. 2024 г. составил 14.4 трлн руб., что соответствует среднегодовым темпам роста в 29% с начала 2022 г. При этом доля МСП, имеющих заемные средства, к началу 2024 г. составляла всего 9.4% от общего количества зарегистрированных субъектов МСП, что предполагает значительный потенциал роста рынка кредитования МСП в долгосрочной и среднесрочной перспективе.
• По данным Ассоциации операторов инвестиционных платформ с 2022 г. российский рынок краудлендинга вырос в 2.4 раза по совокупному объему сделок, достигнув 27.4 млрд руб. в 2024 г.  При этом, по данным Банка России, с начала 2022 г. количество инвесторов на краудфандинговых платформах выросло в 4.8 раза, до 149.5 тыс. лиц
• При этом по оценкам аналитического агентства BusinessStat потенциальная емкость рынка краудлендинга превышает 250 млрд руб. по годовым объемам выдач к 2030 г.

Безоговорочный чемпион отрасли

• Объем выдач на Платформе за 2024 г. составил 11.5 млрд руб., что соответствует 42% доле рынка краудлендинга по данным Ассоциации операторов инвестиционных платформ и превышает совокупную долю всех ближайших конкурентов JetLend из топ-5 вместе взятых.

Рост бизнеса, опережающий рынок

• С 2021 г. годовой объем сделок на Платформе вырос в 9.9 раза, до 11.5 млрд руб., совокупный портфель займов – в 13.9 раза, до 9.6 млрд руб. и продолжает устойчивый рост, опережающий рынок.
• Количество активных инвесторов на Платформе с начала 2022 г. по конец 2024 г. выросло в 10.7 раза и превысило 63 тыс. лиц 
• Группа демонстрирует стремительный рост операционных показателей, который был достигнут за счет масштабируемой бизнес-модели и предложения пользователям Платформы наиболее привлекательных условий взаимодействия на базе передовых разработок в сфере оценки рисков и скоринга с использованием технологий искусственного интеллекта и больших данных, высокого уровня сервиса и оптимизации процесса адаптации на Платформе новых инвесторов и заемщиков. 

Подтвержденная и устойчивая бизнес-модель с низким риском

• Jetlend — это FinTech-платформа, а не финансовый посредник или МФО. У нее отсутствует нагрузка на собственный капитал и необходимость формировать резервы на возможные потери.
• Платформа не касается денег клиентов и не берет на себя кредитный риск, аллоцируя его на инвесторов.
• Совокупный уровень дефолтов заемщиков, пользующихся услугами Платформы, за 2024 г. составляет 2.5%. При этом уровень дефолтов за 2-ое полугодие 2024 г. составил всего 0.62%

Потенциал кратного роста рентабельности и денежного потока

• JetLend находится в стадии активного роста и усиления доминирования на российском рынке.
• При достижении целевой рыночной доли оптимизация расходов на маркетинг и рост комиссий приведут к кардинальному росту рентабельности.
• Комиссионная модель предполагает стабильный и прогнозируемый денежный поток, обладающий высоким потенциалом генерирования дивидендного дохода

Сильный менеджмент с глубокой экспертизой

• Профессиональная команда во главе с основателями – Романом Хорошевым (CEO) и Евгением Усковым (Председатель Совета директоров Компании, CTO)
• Обширный опыт топ-менеджмента в ключевых для отрасли областях:
• Банковской сфере; 
• Оценке рисков; 
• Машинном обучении (Machine Learning); 
• Аналитике больших данных (Big Data);
• Развитии цифровых продуктов.

Четкая стратегия развития и дальнейшего роста

• Рост инвестиций в маркетинг с целью дальнейшего наращивания базы инвесторов и увеличения лояльности существующих клиентов.
• Фокус на повышении кредитного качества базы заемщиков, совершенствование применяемых моделей скоринга и оценки рисков.
• Рост инвестиций в R&D, расширение и совершенствование функционала Платформы, рост скорости и бесшовности клиентского пути за счет развития интерфейса и ключевых программных продуктов.
• Дальнейшая цифровизация бизнеса и внедрение передовых технологий для повышения операционной эффективности.
• Поиск таргетов для эффективных M&A, позволяющих быстрее и эффективнее занимать перспективные рыночные ниши и наращивать базу инвесторов.

Данное сообщение является информационным, его не следует трактовать в качестве рекламы ценных бумаг или предложения о продаже каких-либо ценных бумаг Компании или приглашения делать предложения об их покупке, и они не будут продаваться в каких бы то ни было других юрисдикциях, где такое предложение, приглашение делать предложения или продажа являлись бы незаконными до регистрации, освобождения от регистрации или квалификации в соответствии с законодательством о ценных бумагах такой юрисдикции. Информация, представленная в настоящем сообщении, не является предложением или приглашением направлять оферты, продавать, приобретать, обменивать или передавать какие-либо ценные бумаги в Российской Федерации или какому-либо российскому лицу или для такого лица (включая юридические лица, зарегистрированные, созданные или имеющие местонахождение в Российской Федерации) или какому-либо лицу, находящемуся на территории Российской Федерации, и не представляет собой рекламу каких-либо ценных бумаг в Российской Федерации. Настоящее сообщение не является основанием для заключения какой-либо сделки или возникновения какого-либо обязательства.

Данное сообщение и информация, содержащаяся в нем, не являются и не должны служить основанием для принятия каких бы то ни было инвестиционных решений; они не являются индивидуальной инвестиционной рекомендацией и не составляют ее часть; они не являются инвестиционным консультированием или личной, индивидуальной или какой-либо иной рекомендацией или советом (в том числе в значении Федерального закона Российской Федерации от 22 апреля 1996 года №39-ФЗ «О рынке ценных бумаг»). Финансовые инструменты либо операции, упомянутые в настоящем сообщении, могут не соответствовать вашему инвестиционному профилю и инвестиционным целям (ожиданиям). Определение соответствия финансового инструмента либо операции вашим интересам, инвестиционным целям, инвестиционному горизонту и уровню допустимого риска является вашей задачей. Компания не несет ответственности за возможные убытки в случае совершения операций либо инвестирования в финансовые инструменты, упомянутые в данной информации, и не рекомендует использовать указанную информацию в качестве единственного источника информации при принятии инвестиционного решения.

До принятия инвестиционного решения о совершении или несовершении операций с Акциями необходимо в том числе ознакомиться с проспектом ценных бумаг – обыкновенных акций Компании и иной информацией, раскрытой на странице Компании на сайте ЦРКИ «Интерфакс» по адресу: https://www.e-disclosure.ru/portal/company.aspx?id=39262.

Информация, содержащаяся в настоящем сообщении, может включать оценки и другие заявления прогнозного характера в отношении намерений, планов, будущих событий, финансовой, операционной или иной деятельности Компании и Группы. Фактические события, расчеты и результаты их деятельности могут существенно отличаться от содержащихся или предполагаемых результатов в заявлениях, словах и выражениях прогнозного характера, приведенных в данном сообщении или связанных с ним материалах, вследствие влияния различных внешних и внутренних факторов (общие условия экономической деятельности; риски, связанные с особенностями деятельности Компании, включая те, которые не могут контролироваться Компанией; изменения рыночной конъюнктуры в отрасли, в которой Компания и Группа осуществляют деятельность; геополитические и иные факторы и риски).

Обращаем внимание, что методика определения и расчета операционных и финансовых показателей Группы может отличаться от методики, используемой другими лицами, компаниями или организациями.

Компания или лица, входящие в Группу, их директора, участники (акционеры), сотрудники, представители не предоставляют каких-либо гарантий или заверений, подтверждающих достоверность, полноту или однозначный характер содержащихся в настоящем сообщении или связанных с ним материалах, сведений и информации, и не берут на себя каких-либо обязательств или обязанности по их актуализации.