Финансирование бизнеса: инвестиции в оборотные средства

Существуют разные способы финансирования бизнеса, и инвестиции в оборотные средства — доступный и распространенный вариант. В этой статье разберемся, что такое оборотные средства, для чего бизнесу нужны такие инвестиции и какие есть преимущества для инвестора от таких вложений.

Что такое оборотные средства

Оборотные средства компании — совокупность всех активов фирмы в денежном эквиваленте, срок оборачиваемости которых составляет не более одного года. Основная задача оборотных средств — обеспечение непрерывной и ритмичной деятельности предприятия без кассовых разрывов.

К оборотным средствам относятся:

• Складские запасы. То, что хранится на складах фирмы и участвует в производственном процессе. Например, материалы, упаковка, комплектующие, сырье и так далее.
• Продукция на всех этапах производства. Сюда входит как полностью готовая продукция на складах компании, так и те товары, которые еще не прошли все стадии производственного процесса.
• Дебиторская задолженность. Это задолженность клиентов по отгруженным товарам и авансы поставщикам и контрагентам за материалы, которые еще не получены фирмой.
• Доходные активы. Часть оборотных средств компания может инвестировать в какие-либо активы, например, приобрести ценные бумаги или дать заем другим фирмам. Главное, чтобы срок оборачиваемости таких активов был в пределах одного года.
• Свободные денежные средства в обороте. Это деньги в кассе, выручка с продажи товаров и другие свободные деньги компании.

Оборотные средства обеспечивают непрерывный производственный цикл. Они непосредственно участвуют в процессах создания и реализации продукции, и их уровень напрямую отражает финансовое состояние компании.

Оборотные средства делятся на собственные активы компании и заемные средства. К последним относятся кредиты предприятия, лизинговые платежи и долговые вложения инвесторов.

Для чего нужны инвестиции в оборотные средства

Привлечение займов от инвесторов в оборотные средства компании необходимы в следующих случаях:

Масштабирование производства. При расширении бизнеса собственных средств может быть недостаточно, и решением становятся инвестиции в оборотные средства компании. Это взаимовыгодное сотрудничество: для бизнеса это возможность масштабирования своего дела, а для инвестора — способ сохранить и приумножить капитал.

Повышение финансовой устойчивости. Привлечение дополнительного финансирования поможет сохранить финансовую устойчивость во время кризиса или высокой инфляции, а также в случаях высокой долговой нагрузки или рисках банкротства предприятия.

Увеличение оборота во время пиковых нагрузок. Во время сезонного повышения спроса или других внешних факторов текущих оборотных средств для увеличения производства вслед за повышенным спросом может быть недостаточно. В этом случае инвестиции в оборотные средства помогут преодолеть пиковые нагрузки и заработать — как фирме, так и инвесторам.

Компенсация кассовых разрывов. При недостатке оборотных средств, например, из-за роста затрат и увеличения себестоимости продукции, компании могут потребоваться инвестиции в оборотные средства для стабилизации ситуации.

Инвестиции в оборотные средства открывают компаниям доступ к необходимым ресурсам для расширения производства, увеличения мощностей, приобретения дополнительного и инновационного оборудования. Такие инвестиции в производство предоставляют компаниям конкурентное преимущество и возможность быстрого роста в том числе по объемам производства, что выгодно как для самой фирмы, так и для ее инвесторов.

Инвестиции в оборотные средства: особенности для инвестора

Для инвестора такой способ финансирования бизнеса имеет следующие особенности:

• Быстрая оборачиваемость. Инвестиции в оборотные средства преимущественно временные, и один производственный цикл обычно не превышает год.
• Высокая ликвидность. Такие инвестиции в бизнес-проекты отличаются высокой ликвидностью, а также повышают ликвидность оборотных средств компании в целом.
• Быстрая конвертация в денежный эквивалент. Так как оборотные средства напрямую связаны с производственным процессом, инвестиции в них легко преобразуются в денежную форму для вывода средств и получения дохода.
• Необходимость тщательной проверки компании. Прежде чем вложить средства в ту или иную фирму, необходимо тщательно проверить бизнес, проанализировать уровень риска и доходность таких инвестиций.

В целом, инвестиции в оборотные средства — удобный способ финансирования бизнеса, который можно включить в портфель инвестора.

Как инвестировать в оборотные средства

Существует несколько способов как вложить средства в оборотный капитал бизнеса:

• Венчурные или прямые инвестиции. В этом случае у инвестора должен быть достаточный капитал для финансирования оборотных средств бизнеса. Один или группа инвесторов, венчурные фонды или бизнес-ангелы могут предоставить компании заем на увеличение оборотных средств. Важно понимать, что такой способ инвестиций подразумевает высокий порог входа и связан с высоким риском из-за отсутствия диверсификации портфеля, поэтому он недоступен рядовым инвесторам.
• Облигации. Косвенный метод инвестиций в оборотный капитал через предоставление займа компаниям с помощью покупки долговых ценных бумаг. Зачастую компании выпускают облигации именно для расширения бизнеса. Взаимодействие реализовано на фондовом рынке, а порог входа равен стоимости одной облигации. Покупка облигаций крупных компаний отличается сравнительно низкими рисками, поэтому подходит даже начинающим инвесторам.
• Краудлендинг. Подразумевает привлечение финансирования в бизнес от широкого круга инвесторов с помощью специальных онлайн-площадок, таких как JetLend. Компании получают денежные средства в долг, а затем возвращают с процентами. Финансирование зачастую направляется на масштабирование и расширение бизнеса, увеличение объемов производства и повышение финансовой устойчивости предприятия.

Краудлендинг — один из наиболее простых и доступных вариантов инвестиций в оборотные средства, который подразумевает сравнительно высокую доходность и низкий порог входа. На сегодняшний день доходность инвестиций в краудлендинг на платформе JetLend составляет порядка 25%, а к концу 2023 года инвесторы платформы заработали 1 млрд рублей процентного дохода.

Заключение

Оборотные средства компании обеспечивают непрерывный и ритмичный производственный процесс, а срок их оборачиваемости не превышает один год. Инвестиции в оборотные средства необходимы для масштабирования бизнеса и расширения производства, преодоления пиковых нагрузок и повышения финансовой стабильности компании. Такие инвестиции отличаются быстрой оборачиваемостью и конвертацией вложений в денежный эквивалент, что привлекательно как для компании, так и для инвесторов.

Подписывайтесь на наш Telegram-канал, чтобы быть в курсе последних новостей платформы и рынка краудлендинга!